中新經(jīng)緯8月31日電 題：存量房貸利率下調(diào)有利于改善市場預(yù)期

作者 賈康 華夏新供給經(jīng)濟學研究院榮譽創(chuàng)始院長

(資料圖片)

賈康

8月31日，中國人民銀行、國家金融監(jiān)管管理總局發(fā)布《關(guān)于降低存量首套住房貸款利率有關(guān)事項的通知》，提出自今年9月25日起，存量首套住房商業(yè)性個人住房貸款的借款人可向金融機構(gòu)提出申請，由金融機構(gòu)新發(fā)放貸款置換存量首套商業(yè)性個人住房貸款，或協(xié)商變更合同約定的利率水平。

利率下調(diào)利好消費，無需擔心銀行風險

早在8月1日，人民銀行、國家外匯管理局召開2023年下半年工作會議就指出，“指導商業(yè)銀行依法有序調(diào)整存量個人住房貸款利率”。如今，存量房貸利率下調(diào)政策終于正式落地。

存量房貸利率下調(diào)，首先，受益者自然是購房者，可以減輕他們還貸方面的負擔。其次，房貸負擔減輕一定程度上有利于刺激消費，有利于中國經(jīng)濟更好運行。再次，存量房貸利率下調(diào)可以對市場釋放出積極信號，有利于改善房地產(chǎn)市場預(yù)期。

存量房貸利率下調(diào)之后，可能會對銀行凈息差收入形成不良影響，一些人擔心會增加銀行的一些風險和壓力。筆者認為無需擔心。當前中國的商業(yè)銀行總體來說盈利還是比較大的。已經(jīng)公布半年報的銀行經(jīng)營總體穩(wěn)健，盈利情況較好。建行上半年實現(xiàn)凈利潤1672.95億元，同比增長3.12%，光大銀行實現(xiàn)凈利潤242.19億元，同比增長3.3%。此外，包括中信銀行在內(nèi)的其他6家銀行，都實現(xiàn)了10%以上的凈利潤增長。而且整個銀行的收入并非只體現(xiàn)在這一個因素上面，利差空間現(xiàn)在收縮一點，還有其他一些辦法去彌補。當然，各家銀行的競爭力千差萬別，個別銀行可能存在一些問題，但基本不存在說會因為存量房貸利率下調(diào)導致壓力過大或風險過大的情況。

如何優(yōu)化政策促進房地產(chǎn)市場健康發(fā)展？

在中共中央政治局會議提出“適時調(diào)整優(yōu)化房地產(chǎn)政策”后，近一段時間以來，相關(guān)部門出臺了多項房地產(chǎn)市場支持政策，如“認房不認貸”“換房退稅”等。此前，國內(nèi)只有一線城市及部分二線城市還存在“認房又認貸”的情況。8月30日，廣州市人民政府辦公廳發(fā)布《關(guān)于優(yōu)化我市個人住房貸款中住房套數(shù)認定標準的通知》，正式官宣“認房不認貸”，打響一線城市放松房地產(chǎn)政策的第一槍，預(yù)計未來應(yīng)該會有更多一線城市落地這一政策。

這也是十分必要和應(yīng)該的。中央已經(jīng)對當前的房地產(chǎn)市場供需情況作出重要判斷，那就是“我國房地產(chǎn)市場供求關(guān)系發(fā)生重大變化”，一線城市在這方面也沒有什么例外。國家統(tǒng)計局的最新數(shù)據(jù)顯示，7月份，70個大中城市中，新房價格環(huán)比上漲城市僅有20個，比上月減少11個。其中，一線城市新房價格環(huán)比連續(xù)兩月持平。從二手房來看，7月份，70個大中城市中，二手房價格環(huán)比上漲城市僅6個。一線城市二手房銷售價格環(huán)比下降0.8%，降幅比6月擴大0.1個百分點，其中，北京、上海、廣州、深圳環(huán)比分別下降0.6%、0.7%、1%和0.9%。

除了市場變化，把這種“權(quán)宜之計”的行政手段趕快淡化甚至取消，也是很合乎總體的房地產(chǎn)調(diào)控機制優(yōu)化方向的。一味地靠行政手段調(diào)控不是長久之計，我們做了這么多年，現(xiàn)在正好是撤火的時候。

近兩年，中國房地產(chǎn)市場交易低迷，一些企業(yè)也存在資金鏈緊張的情況，有的企業(yè)甚至出現(xiàn)債務(wù)危機。在多項房地產(chǎn)利好政策的支持下，市場會否迎來轉(zhuǎn)機？2023年會迎來一個“金九銀十”的銷售旺季嗎？

筆者認為仍需要觀察?，F(xiàn)在政策剛剛開始調(diào)整，力度怎么樣，執(zhí)行的怎么樣，都會帶來不同的結(jié)果。

對于未來的房地產(chǎn)政策優(yōu)化方向，筆者認為“權(quán)宜之計”類的政策現(xiàn)在能多撤就多撤一些，應(yīng)特別注重因城施策、優(yōu)化政策工具的使用，結(jié)合健康長效機制與房地產(chǎn)發(fā)展新模式的打造。從長遠來看，必須要解決房地產(chǎn)稅等基礎(chǔ)性制度的改革。(中新經(jīng)緯APP)

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責任編輯：宋亞芬

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